ДЛЯ НОВИЧКОВ
ИНДИКАТОРЫ ДЛЯ MT 4/5
Скачать индикаторы для MetaTrader 4 / MetaTrader 5
БАЗА ЗНАНИЙ
БРОКЕРЫ
СТАТЬИ
Последние сообщения на форуме
Технические проблемы
Сегодня в 18:10Станислав141996
Индикаторы объема ClusterDelta, версии 3.5
Вчера в 19:35deniss
Торговые примеры и прогнозы ТС Дивергент(Dr.Mark)
Вчера в 14:43Dr.Mark
Обсуждение индикаторов объема и дельты
Вчера в 10:54Константин Н
ДАРТС: торговля на основе прогнозирования прибыльных зон, онлайн трейды
20.10.2017 в 20:51НиколайК
Евро - фьючерс 6e, ED, форекс пара eur/usd
20.10.2017 в 20:47prokoppolo
ClusterDelta - вопросы и ответы по технической части
20.10.2017 в 00:01vekcd
"Нулевая" дельта в кластере ? Маркетмейкер ???
18.10.2017 в 22:26vengo
Индикаторы ClusterDelta для Metatrader 4, серия Premium
18.10.2017 в 16:12deniss

База знаний / Профиль рынка

 

2. Взаимосвязь деривативов

 

1. ТС ИОН
2. Взаимосвязь деривативов
3. Операторы
4. Анализ опционных настроений
5. Модификации системы
6. Данные для индикаторов "ИОН"

Рассматривая на протяжении многих лет взаимосвязь рынков деривативов (производных - фьючерсы и опционы) и рынка СПОТ (наличный актив), заметил их большие зависимости.

Но всегда для трейдера интересен вопрос - что первично, т.е где причина, а где следствие.

И хотя рынок деривативов рождён гораздо позднее, можно сравнить это с освоением океана: то, что люди научились плавать под парусами - не значит, что первична поверхность. Со временем возникли разделы науки, изучающие процессы в глубинах мирового океана. И после этого стало многое более понятно из происходящего на поверхности.

В чём-то финансовый рынок похож на такую схему. Изобретение фьючерсов, а затем и опционов - это не открытие абсолютно новых инструментов, а всего лишь изобретение их под давно существующие стремления людей.

Пример. Производителю зерна важно знать заранее, на что он может рассчитывать (без учета урожайности и др. факторов), так же как и потребителю зерна (хлебопёку), по одной единственной причине - застраховаться от нежелательных колебаний рынка. Именно для этого в США и был рождён рынок форвардных контрактов, в дальнейшем стандартизированных под фьючерсные контракты, или ФЬЮЧЕРСЫ. И проводились они исключительно через биржи, что было выгодно для обеих сторон.

Далее, несмотря на видимую защищенность, обладатели фьючерсов (или их продавцы) все-таки оставались подвержены риску ценовых скачков на момент исполнения контракта.

Опять же, чисто человеческие стремления (эмоции) породили следующий уникальный рынок - рынок опционов.

Пример. А что если я (продав фьючерсный контракт на июнь на зерно по 100 в январе), вдруг увижу, что на наличном рынке (из-за ряда причин) в июне он стоит 150.

Я теряю 50. Невыгодно. Вот тогда и придумали опцион, как страховку для фьючерсных контрактов.

Тема опционов сама по себе очень ёмкая, и здесь мы её рассматривать не будем. Но суть опциона - это пари (спор) на то, что актив будет расти или падать. Соответственно в пари 2 стороны. Т.е. вы можете предложить (продать) пари (опцион), а можете согласиться (купить) опцион. Покупатель платит продавцу небольшую премию (стоимость опциона), и на этом они расходятся до наступления даты, о которой они договорились (дата экспирации опциона). Если покупатель не прав - то он просто потеряет свою премию, а если неправ продавец, он заплатит всю разницу от точки спора до текущей цены. Точку спора в опционной торговле называют страйком.

Я всегда боялся "голых" индикаторов, которые случайно дают какие-то, пусть даже правильные сигналы. Работа хорошего индикатора должна иметь под собой основу. Что касается опционных настроений - его сигналы не случайны и здесь я нахожу следующее объяснение. Крупные игроки, вкладывающие свои средства в рынок через фьючерсы и имеющие достаточно информации о состоянии и перспективах рынка, активно используют опционы для страховки своих фьючерсных позиций. Есть такой термин - покрытые опционы. Это когда опцион покрыт фьючерсом. Ситуация, когда количество опционов близко к количеству фьючерсов (по открытому интересу), означает, что операторы не рискуют вставать в чистую позицию по фьючерсам. Значит, они ожидают снижение цены актива и защищаются опционами. А когда количество чистых фьючерсов значительно превышает суммарные позиции по опционам - операторы наглы и агрессивны, они смело идут на приобретение актива через фьючерсы, будучи уверенными, что актив будет расти и не надо тратиться на опционное покрытие.

Это правило должно соблюдаться на любом активе (инструменте) с некоторой разницей в численном выражении. Но при этом надо учесть, что биржевые индексы типа СиП, Доу и т.п. имеют совершенно другую природу в отличие от валют, поэтому предположу, что если цену валюты интрадей угадать довольно сложно даже с помощью наших новых методов, то по индексу СиП500 мы сможем увидеть совсем другую картину. Этот индекс все-таки отражает ситуацию на фондовом рынке США и соответственно состояние её экономики, вследствие чего он более других подвержен стремлению к биржевым закономерностям и соответственно более предсказуем для грамотного анализа, в том числе и внутри дня.

Нажмите сюда для увеличения размера картинки Оригинал в новом окне

Представляется интересной стратегия торговли некоторым активом на основе анализа опционных настроений по данному активу. Это можно образно сравнить с мотоциклистом, который производит на вираже наклон в сторону виража. Но что это может дать публике, которая должна угадать изменение направления? Ничего по сути. Наклон, вираж, и начало нового направления происходят практически одновременно. А вот если знать на долю момента раньше настроение этого мотоциклиста:


Цитата
Абсолютно не важно, прав ты или не прав. Важно лишь то, сколько денег ты зарабатываешь, когда прав, и сколько денег ты теряешь, когда ошибаешься.
Джордж Сорос
Котировки
6A AUD/USD 0.7812
6B GBP/USD 1.3207
6C CAD/USD 0.79205
6E EUR/USD 1.18185
6J JPY/USD 0.0088310
6N NZD/USD 0.6956
6S CHF/USD 1.0192
CL Crude Oil 52.09
GC Gold 1281.5
HG Copper 3.1685
NG Natural Gas 2.914
SI Silver 17.045
ZW Wheat 425.75
ES E-mini S&P 500 2573.25
NQ E-mini NASDAQ-100 6108.75
YM E-mini Dow 23267.0
zb U.S. Treasury Bond 0.00000
FDAX FDAX Index 12981.5
DX DX Index 93.590
MM MM Index 2098.10
RI RI Index 113890.0
RUB RUB Index 58061.0

 

          О портале Сотрудничество Реклама Форум

ClusterDelta.com - биржевой аналитический портал по торговле объемами на фьючерсах и акциях. Соглашение об ответственности: программное обеспечение, элементы торговых идей, торговые системы, торговые сигналы и другую информацию с портала http://clusterdelta.com и форума http://forum.clusterdelta.com Вы имеете право использовать только в личных целях, но при этом риски и ответственность за возможные последствия, включая финансовые результаты, распространяются только на Вас.

Администрация портала напоминает, что торговля на финансовых рынках с возможностью использования плеча или маржинального залога является средой с высокими рисками, которые могут привести к потере капитала. Также ввиду ограничений на биржевые данные портал использует данные из открытых источников, и, соответственно, достоверность информации на портале, полученной из этих источников, не гарантируется.


(C) 2009-2017 ClusterDelta.com

 

Рейтинг@Mail.ru