ДЛЯ НОВИЧКОВ
ИНДИКАТОРЫ ДЛЯ MT 4/5
Скачать индикаторы для MetaTrader 4 / MetaTrader 5
БАЗА ЗНАНИЙ
БРОКЕРЫ
СТАТЬИ
Последние сообщения на форуме
Помогите
Сегодня в 11:21JimZex
ClusterDelta - вопросы и ответы по технической части
Сегодня в 11:20JimZex
Прогнозирование прибыльных зон по ДАРТС
Сегодня в 11:18JimZex
Индикаторы ClusterDelta для Metatrader 4, серия Premium
Сегодня в 11:18JimZex
Торговля от уровней
Сегодня в 11:17JimZex
ClusterDelta - перспективы развития, абонплата, индикаторы и прочее
Сегодня в 11:16JimZex
Индикаторы ClusterX
Сегодня в 11:14JimZex
Индикатор VWAP
Сегодня в 11:08JimZex
Журнал сделок по VSA...
Сегодня в 10:18Дмитрич

База знаний / Что такое фьючерс / Раздел 2

 

Раздел 2. Кто торгует фьючерсами?

РАЗДЕЛ 1. Что такое фьючерсы?
РАЗДЕЛ 2. Кто торгует фьючерсами?
РАЗДЕЛ 3. Почему торгуют фьючерсами?
РАЗДЕЛ 4. Как осуществляется торговля фьючерсами?
РАЗДЕЛ 5. Как начать торговать фьючерсами?

Традиционно, трейдеры разделяются на две главные категории, на хеджеров и спекулянтов.

Хеджеры (hedge (англ.) - "страховать") используют фьючерсный рынок, чтобы управлять ценовыми рисками.

Спекулянты, с другой стороны, принимают эти риски на себя (выкупают их) в попытке получить прибыль от благоприятных ценовых движений.

Фьючерсы помогают хеджерам управлять своими рыночными рисками, однако рынок не был бы возможен без участия спекулянтов. Они обеспечивают объем рыночной ликвидности, который позволяет хеджерам входить и выходить из рынка наиболее эффективно. Спекулянты могут быть полностью занятыми профессиональными трейдерами или трейдерами, которые занимаются трейдингом в качестве увлечения. Некоторые трейдеры держат позиции в течение многих месяцев, в то время как другие - отводят на это не более чем несколько секунд. Независимо от их подхода каждый рыночный участник играет важную роль в создание фьючерсного рынка как эффективного места для ведения бизнеса. Чуть ниже мы опишем общие черты типы рыночных участников.

Хеджеры

У хеджеров есть позиции на наличном рынке основного (базового) товара (актива). Они используют фьючерсы, чтобы уменьшить или ограничить риск, связанный с неблагоприятным изменением цен. Производители, такие как фермеры, часто продают фьючерсы на зерновые культуры, которые они выращивают, чтобы застраховаться от падения цен. Для производителей это облегчает планирование расходов. Точно так же потребители товаров, среди которых есть обрабатывающие предприятия, покупают фьючерсы, чтобы защитить их первоначальную стоимость так необходимого им товара. Это позволяет им строить свой бизнес, планируя и фиксируя расходы для основных компонентов производства. Примеры: авиакомпании страхуют стоимость на топливо; ювелиры, страхуют стоимость золота и серебра. Это облегчает компаниям управлять ценовым риском, и стабилизируют стоимость производимой продукции, которая в конечном итоге продается конечному пользователю, то есть нам.

Индивидуальные трейдеры

Многие спекулянты - это обычные люди (хотя, если человек стал трейдером, то это уже не совсем обычный человек), торгующие на собственные деньги. Индивидуальные трейдеры отличаются тем, что всегда имеют собственное мнением о том, как получить финансовое преимущество от направления движения специфического рынка. Электронная торговля помогла выйти на биржу индивидуальным трейдерам, улучшая доступ к ценам и торговой информации. Скорость и простота торгового исполнения, объединенная с применением современных методик управления рисками, дают трейдерам доступ к рынкам и стратегиям, которые когда-то были доступны только учреждениям и крупным игрокам.

Портфельные менеджеры

Портфельные или инвестиционные менеджеры ответственны за инвестирование или хеджирование активов взаимных фондов, торгуемых на бирже или получающих прибыль от биржевой торговли. Портфельный менеджер осуществляет инвестиционную стратегию фонда и управляет ежедневной торговлей. Фьючерсные рынки используются для уменьшения рыночной незащищенности портфеля.

Частные трейдерские фирмы (проп-конторы)

Частные трейдерские фирмы также известные как проп-конторы получают прибыль в результате деятельность их трейдеров на рынке. Эти фирмы обучают своих трейдеров и предоставляют деньги, требуя выполнять большое количество сделок в день. Торгуя на деньги проп-конторы, трейдеры получают возможность торговать большим плечом, чем если бы они торговали за свой собственный счёт. Они также получают доступ к исследованиям и стратегиям.

Хедж-фонды

Хедж-фонд - инвестиционный портфель, которым управляют, используя расширенные инвестиционные стратегии для максимизации финансового результата относительно какого-либо рыночного актива. Название "хедж-фонд" сложилось историческим, когда первые хежд-фонды пробовали страховаться против риска медвежьего рынка, продавая активы на рынке. Сегодня хедж-фонды используют сотни различных стратегий в попытке получить прибыль. Диверсифицированный и очень ликвидный рынок фьючерсов предлагает хедж-фондам возможности по выполнению крупных транзакции и уменьшению незащищенности их портфелей.

Маркет-мейкеры

Маркет-мейкеры (marketmaker) - трейдинговые фирмы, которые по контракту с биржей согласились обеспечивать непрерывную ликвидность на рынках, одновременно обеспечивая выполнение ордеров на продажу (покупки) и на покупку (продажи), обычно в обмен на сокращение торговой комиссии. Все более и более увеличивается важность маркет-мейкеров на электронном рынке, которые как группа, предоставляют большой части рынка ликвидность, которая позволяет осуществлять большие транзакции, не производя существенных изменений в цене. Маркет-мейкеры часто получают прибыль со спрэда (небольшая разница между ценами предложения и спроса ) или торговлей на связанных фьючерсных рынках.

Ликвидность

Характеризует фондовый или товарный рынок достаточным количеством объемов и открытого интереса (позиций), чтобы была возможность войти и выйти с рынка по текущей цене. Рыночные участники склонны искать ликвидные инвестиции такие, чтобы их торговая активность не влияла на рыночные цены.


РАЗДЕЛ 3. Почему торгуют фьючерсами?

Фьючерсы предоставляют быстрый и мало затратный путь для круглосуточной работы на финансовых и товарных рынках.
Повышенный интерес к глобальным рынкам усилил внимание к ним и привлекает трейдеров со всего мира.
Исследуя рынки, трейдеры оценивают перспективные направления движения цен на товары, цен на энергетические активы, цен на металлы, валюты, процентные ставки и биржевые индексы. CME предлагает продукты по всем главным активам.

Обсуждение данного материала на форуме


Цитата
Чем трагичнее удел человека, тем более непреклонной и вызывающей становится надежда.
А. Камю
Котировки
br br Index 0.00
6A AUD/USD 0.7642
6B GBP/USD 1.3395
6C CAD/USD 0.77880
6E EUR/USD 1.18355
6J JPY/USD 0.0089310
6N NZD/USD 0.6978
6S CHF/USD 1.0182
CL Crude Oil 57.40
GC Gold 1258.2
HG Copper 3.1380
NG Natural Gas 2.620
SI Silver 16.095
ZW Wheat 418.75
ES E-mini S&P 500 2682.75
NQ E-mini NASDAQ-100 6501.00
YM E-mini Dow 24683.0
zb U.S. Treasury Bond 0.00000
FDAX FDAX Index 13125.0
DX DX Index 93.500
MM MM Index 2132.50
RI RI Index 114280.0
RUB RUB Index 58827.0

 

          О портале Сотрудничество Реклама Форум

ClusterDelta.com - биржевой аналитический портал по торговле объемами на фьючерсах и акциях. Соглашение об ответственности: программное обеспечение, элементы торговых идей, торговые системы, торговые сигналы и другую информацию с портала http://clusterdelta.com и форума http://forum.clusterdelta.com Вы имеете право использовать только в личных целях, но при этом риски и ответственность за возможные последствия, включая финансовые результаты, распространяются только на Вас.

Администрация портала напоминает, что торговля на финансовых рынках с возможностью использования плеча или маржинального залога является средой с высокими рисками, которые могут привести к потере капитала. Также ввиду ограничений на биржевые данные портал использует данные из открытых источников, и, соответственно, достоверность информации на портале, полученной из этих источников, не гарантируется.


(C) 2009-2017 ClusterDelta.com

 

Рейтинг@Mail.ru