Как только Вы готовы начать торговлю фьючерсами, то для начала было бы неплохо выполнить следующие шаги на пути к успешной торговле:
Начните с торговли на демо-счёте, прежде чем начать торговать на реальном счете. Очень важно ознакомиться с рынками, на которых Вы планируете торговать. Демонстрационный торговый счет позволит Вам размещать ордера, отменять их и получить ценный опыт, отрабатывая на практике полученные теоретические знания.
Выберите два или три рынка для отслеживания и экспериментирования, отрабатывая разные торговые системы. Торговый симулятор поможет скопировать условия реальной торговли. Это хороший способ, чтобы ознакомиться с ценовыми котировками, рыночной терминологией и общим поведением специфических рынков.
Выберите правильные контракты
Существует много фьючерсных контрактов. Какие могли бы подойти именно Вам? Рынки индивидуальны и столь же разно-образны как люди, которые торгуют на них. Запомните следующие важные характеристики, выбирая рынки для торговли.
Волатильность
Определенные фьючерсные контракты регулярно торгуются в более широких ценовых диапазонах, чем другие, и поэтому считаются более волатильными. Волатильность - важная переменная в определении риска и/или потенциальной прибыльности. Например, соя имеет традиционно больший ежедневный диапазон цен, чем овес. Некоторые трейдеры предпочитают более волатильные контракты, потому что потенциал прибыль больше. Другие трейдеры считают, что менее волатильные контракты лучше подходят для своих стратегий, потому что более высокая волатильность означает более высокие потенциальные убытки.
Ликвидность
Когда Вы начинаете, убедитесь, что выбрали продукты, которые имеют высокую ликвидность. Торговля на активных рынках, где есть достаточный объем, чтобы войти и выйти, существенно не изменяя цену, гарантируют, что Вы сможете выйти из позиции, также легко, как и войти. Для быстрой оценки ликвидности рынка трейдеры могут смотреть:
- на расстояние между лучшей ценой предложения и спроса (также известное как ценовой спрэд)
- число ордеров, размещенных на рынке на каждом ценовом уровне спроса и предложения
- частоту, с которой совершаются сделки.
Ликвидность может также быть описана в терминах объема и открытого интереса. Каждая единица объема представляет законченную транзакцию. Когда один трейдер покупает контракт, а другой - продает, то такая транзакция регистрируется как одна сделка. Открытый интерес показывает общее количество фьючерсов, которые не были компенсированы обратной сделкой или поставлены. Открытый интерес вычисляется по числу открытых позиций в конце каждой торговой сессии. Например, открытый интерес на рынке с одним рыночным участником, который остается в длинной позиции, когда другой участник, который находится в короткой позиции, равен единице.
Объем и открытый интерес фиксируются ежедневно и используются трейдерами, чтобы определять важные уровни на рынке. Некоторые трейдеры рассматривают ценовые движения, которые происходят во время периодов низких объемов, как ме-нее важные из-за очевидной незаинтересованности со стороны рыночных участников. Однако, ценовое движение на более высоком объеме предполагает какое-то существенное событие на рынке. Трейдеры, которые регулярно контролируют средний ежедневный объем и открытый интерес, получают больше возможностей для прибыльной торговли. Имеется предположение, что на рынках с высоким открытым интересом и низкими дневными объемами действуют хеджеры. Вследствие того, что коммерческие хеджеры держат открытые позиции в долгосрочных сделках. Наоборот, высокообъемные рынки с низким открытым интересом рассматриваться как более спекулятивные по своей природе.
Объем
Количество контрактов на фьючерсах или опционах на фьючерсы, проторгованных в течение указанного промежутка времени.
Открытый интерес
Общее количество не закрытых или не поставленных фьючерсных контрактов (длинных или коротких) на рынке. Каждая открытая сделка имеет покупателя и продавца, но для вычисления открытого интереса учитывается только одна сторона сделки.
Размер контракта
Выберите контракт, размер которого позволяет Ваш депозит и соответствует Вашему стилю торговли. В некоторых случаях, Вы можете даже выбрать между стандартным размерами контрактов и уменьшенной версией того же самого контракта, назы-ваемых E-mini. E-mini контракты очень ликвидны и из-за меньшего размера, требуют более низкую начальную маржу, чем размеры их институциональных коллег. Есть также микро контракты E-micro, которые имеют еще меньший размер. Например, микро контракты доступны для золотых фьючерсов, а так же для несколько валютных фьючерсов. Они специально созданы для индивидуальных трейдеров.
Гарантийное обеспечение
Гарантийное обеспечение является функцией величины контракта и ценовой волатильности.
Предоставляющий полный комплекс услуг брокер (Full-service BROKERS)
Предоставляющие полный комплекс услуг брокеры обеспечивают представление, исследования и поддержку, но при этом их комиссионные выше.
Дисконтный брокер (Discount brokers)
Дисконтный брокер предоставляет разные торговые решения. В зависимости от уровня поддержки и обслуживание, они обычно берут меньшие комиссионные.
Выберите хорошего брокера
Прежде, чем совершить свою первую сделку, Вы должны открыть торговый счет у зарегистрированного фьючерсного брокера, который будет обслуживать ваш счет и гарантировать выполнение сделок. Во фьючерсном бизнесе, брокерские фирмы делятся на клирингующих брокеров (FCM) и представляющих брокеров (IB). Многие фондовые брокеры также зарегистрированы для работы с фьючерсами. Работа с известным брокером и качественным обслуживанием может оказать важную роль в вашем долгосрочном успехе. Выбирайте из нескольких брокеров пока не найдете лучшую комбинацию величины комиссионных и обслуживания.
Кроме того, убедитесь, что проверили вашего брокера через Национальную фьючерсную ассоциацию (NFA). NFA непосредственно контролирует работу всех фьючерсных брокеров и обладают информацией на всех ее участников. NFA хранит всю регистрационную историю, а так же как жалобы, штрафы и приостановки деятельности всех зарегистрированных брокеров и фирм. Все члены NFA должны соблюдать высокие уровни из поведения, которые простираются вне юридических требований. Для получения дополнительной информации посетите nfa.futures.org.
Клирингующий брокер (FCM)
Человек или организация, которая принимает ордера на покупку или продажу фьючерсных контрактов или опционов на фьючерсные контракты и принимает деньги или другие активы от клиентов при исполнении таких ордеров. FCM должен быть зарегистрирована в CFTC.
Представляющий брокер (IB)
Фирма или человек, который принимает ордера на покупку или продажу фьючерсных или опционов на фьючерсные контракты, но не берет деньги или другие активы от клиентов. IB должен быть зарегистрирован в CFTC.
Национальная фьючерсная ассоциация (NFA)
NFA - независимая, саморегулирующаяся организация американской фьючерсной индустрии без привязки к какому-либо определенному рынку.
Определите правильный размер вашего торгового счета
Потратьте немного времени, изучая рынки, которые намереваетесь торговать. Удостоверьтесь, что понимаете характери-стики контракта и финансовый результат любой стратегии, которую будете применять. Убедитесь, что будете в состоянии отвечать требованиям гарантийного обеспечения, требуемого для нормального состояния рынка. Счета, на которых Вы торгуете, должны быть контролируемыми, отделенными от других счетов. Обязательно задайте себе вопрос, можете ли Вы позволить себе проиграть эти деньги, которыми рискуете на вашем фьючерсном счете. Капитализация вашего счета должна быть такой, что вы можете рисковать только небольшой его частью в каждой сделке. Это позволит Вам сосредоточиться на торговле вместо того, чтобы просто контролировать баланс торгового счета.
Установите определенные параметры риска до начала торговли
Определитесь со своими ожиданиями, устанавливая цели и пределы риска, который в состоянии нести. Если находите, что худший вариант недопустим, то ищите другие возможности с параметрами риска, которые соответствуют вашим потребностями. Определите точно, насколько большие потери можете принять. Вы можете выразить количественно это значение в пунктах или в долларах. Основываясь на пределах риска, Вы устанавливаете свои ожидания и уменьшаете вероятность эмоциональной торговли. Самый простой путь к разорению - халатное отношение к определению максимальных размеров потерь до начала работы на бирже.
Разработайте торговый план
Прежде, чем начнете торговать, разработайте план принятия торговых решений. Ваш план должен быть основан на продуманном и качественном анализе рынков. Вот некоторые из вопросов, на которые вам необходимо ответить. Что для вас представляет цель торговли? На основе чего вы будете торговать: отчеты, графики или индикаторы? Будете ли вы торговать позиционно? Какой частью депозита на счете сможете рисковать? Если рынок пойдет против Вас, в какой точке закроете позицию? Какие типы ордеров будете использовать? Будут ли у Вас защитные ордера, ограничивающие потери? Как будете контролировать развитие событий на рынке?
Придерживайтесь своего плана
Как говорится, непродуманный план - запланированная неудача. Ключевой элемент, который дифференцирует разделяет успешных трейдеров от неудачливых - дисциплина. Успешные трейдеры испытывают такие же эмоции, как и все остальные, но они не позволяют своим эмоциям оказывать влияние на принятие торговых решений. Например, когда рынок двигается против трейдера и проходит заранее определенную точку выхода, хороший трейдер выйдет из рынка и примет потерю. Это не означает, что трейдер рад потере, но он понимает, что хороший план - только половина успеха. Другая половина успеха - придерживаться этого плана.
Диверсификация
Вместо того, чтобы рисковать всем торговым капиталом в одной единственной позиции, благоразумно взять меньшую позицию. В зависимости от рынков, может быть тяжело выполнить вашу стратегию, контролируя большое количество позиций. Множество позиций отвлекает. Когда Вы только начинаете, важно избавиться от разных отвлекающих факторов.
Помните свои позиции
И последнее, вам необходимо всегда следить за открытыми позициями. Ликвидные рынки и периоды высокой волатильности могут доставить целый ворох проблем даже самым закаленным ветеранам. Сохнаряйте детализированный журнал всех своих сделок и периодически делайте резервные копии важной информации. Ознакомьтесь с правилами работы своего брокера: как размещать ордера по телефону и с кем разговаривать относительно вашего торгового счета и позиций.
Даже закаленные трейдеры должны продолжать учиться!!!
